Litecoin – das Silber zu Bitcoin’s Gold (Teil II)
Im vorherigen Artikel haben wir Litecoin (LTC) direkt aus seiner Entwicklungsgeschichte eingeführt, um den Mechanismus für die Aufzeichnung von Transaktionen in seiner Blockchain, die Verteilung von Mining-Pools und vieles mehr zu erläutern. In diesem Artikel werden wir uns eingehend mit der Blockbelohnungshalbierung von Litecoin und den Auswirkungen auf das Ökosystem befassen.
1. Definition des Blockbelohnungs-Halbierungsereignisses
Als Satoshi Nakamoto den Bitcoin-Mechanismus entwickelte, gab er vor, dass die Bitcoin-Produktion pro Block nach dem Abbau von 210.000 Blöcken halbiert wird.50 Bitcoins wurden zunächst pro Block produziert und nach jeder Produktion von 210.000 Blöcken schrittweise halbiert, bis alle Blöcke abgebaut sind. In einfachen Worten, jeder Block könnte zunächst 50 Bitcoins produzieren, und diese Zahl wird alle vier Jahre halbiert, bis 210.000 Blöcke erreicht sind. Außerdem wird die Schwierigkeit der Berechnung häufig angepasst, um sicherzustellen, dass die Verarbeitung eines einzelnen Blocks durchschnittlich etwa 10 Minuten dauert.
Gemäß der obigen Berechnung werden alle 21 Millionen Bitcoins bis 2040 abgebaut. Bitcoin stieg nach jedem Belohnungshalbierungsereignis exponentiell an und kehrte nach dem Abkühlen des Hype allmählich in seine vernünftige Preisspanne zurück. Im November 2012, nach der Halbierung der Bitcoin-Belohnung, verzeichnete Bitcoin einen Preisanstieg von über 80%. In ähnlicher Weise stieg der Bitcoin-Preis von 651 USD auf 2518 USD, nachdem die zweite Belohnungshalbierung im Juli 2016 stattgefunden hatte. Auf die beiden Blockhalbierungsereignisse folgten Bullenmarktzyklen, da die Menschen im Allgemeinen eine positive Einstellung zu den zukünftigen Marktrichtungen hatten.
1. Halbierung der Litecoin (LTC) -Blockbelohnung
Ähnlich wie bei Bitcoin wird Litecoin ungefähr alle vier Jahre halbiert. Die letzte Belohnung findet am 26. August 2015 statt, wenn die Litecoin-Belohnung von 50 LTC auf 25 LTC reduziert wird. Theoretisch wird die Halbierung der Blockgenerierung zu einer Angebotsreduzierung führen und den Preis für eine Rallye auslösen. Da der Preis von Litecoin stark vom Angebots- und Nachfragefaktor beeinflusst wird, spekulierten einige, dass eine Angebotsreduzierung zu einem späteren Preisanstieg von Litecoin führen würde. In der Realität könnten sich die Dinge jedoch anders entwickeln, da viele andere Faktoren und Variablen ins Spiel kommen.
Litecoin (LTC) Preistrend Halbierung der Belohnungen vor und nach dem Bergbau
Nach den oben gezeigten historischen Daten durchlief Litecoin etwa drei Monate lang eine Konsolidierungsphase, bevor die Halbierung am 26. August erfolgte, als Litecoin (LTC) von 1,3 USD auf 8,96 USD stieg, was einem Anstieg von 689,23% entspricht. Danach zog es sich jedoch zurück und landete am Tag der Halbierung des Ereignisses bei 2,95 USD. Außerdem konnte sich Litecoin nicht an den Bullentrend halten und zog sich kurz nach dem Halbierungsereignis zurück.
Nach einer horizontalen Datenanalyse des Litecoin-Blockbelohnungs-Halbierungsereignisses und einer vertikalen Datenanalyse der beiden Bitcoin-Halbierungsereignisse kommen wir zu folgenden Schlussfolgerungen:
1) Sowohl Bitcoin als auch Litecoin durchliefen mehrere Monate lang eine Konsolidierungsphase, bis sich die Blockbelohnung halbierte.
2) Die Reaktion des Marktes auf die Halbierung der Blockbelohnung von Litecoin spiegelte sich kurz nach dem Ereignis wider und die Auswirkungen ließen allmählich nach, was bei Bitcoin nicht der Fall ist, da es auch nach dem Ereignis zu einem Preisanstieg kam.
3) Einige Anleger spekulierten über das Blockbelohnungs-Halbierungsereignis von Litecoin und verdienten schnelles Geld, zogen aber nach Abschluss des Ereignisses die Hände ab.
Litecoin wird voraussichtlich im August 2019 das zweite Blockbelohnungs-Halbierungsereignis durchlaufen.
Welche Auswirkungen wird es diesmal auf das Litecoin-Ökosystem haben??
Der folgende Teil wird die Auswirkungen des Angebots auf den Markt vorhersagen & Nachfrage und Nutzen & Kostenperspektive sowie die Auswirkungen auf die Stakeholder.
II. Wie sich Angebot und Nachfrage auf die Entwicklung von Litecoin auswirken werden
Die Wechselbeziehung zwischen Angebot und Nachfrage ist der Schlüssel zu den zugrunde liegenden Gesetzen der Marktwirtschaft. Wie bei jeder Ware führt ein Rückgang des Angebots bei gleichzeitiger Änderung der Nachfrage im Allgemeinen zu einem höheren Preis. Daher werden viele Anleger das Litecoin-Blockbelohnungs-Halbierungsereignis mit der Vorhersage bewerten, dass das Angebot an Litecoin in Zukunft mit der steigenden Nachfrage gleichzeitig sinken wird.
Das Litecoin-Halbierungsereignis löst in den Wochen vor dem Ereignis eine kurze Reaktion des Marktes auf “Verkauf der Nachrichten” aus, aber der Preis zog sich zurück, sobald sich die Nachfrage auf seinen angemessenen Bereich eingestellt hat.
（1） Angebot und Nachfrage sind ein Schlüsselfaktor für die Entscheidung über den Preis von Litecoin
Das relativ verringerte Angebot wird die Menschen dazu motivieren, Litecoins auf ihren Höchstständen zu kaufen und auf höhere Höchststände zu bringen, was die Bergbauschwierigkeiten noch schwieriger macht und einige Bergleute werden den Markt verlassen, da ihre Rechenleistung nicht mit anderen konkurrieren kann oder sie es sich nicht leisten können die höheren Kosten, die durch die zunehmende Bergbaukraft entstehen. Wenn mehr Bergleute die Bergbautätigkeit verlassen, nimmt der Schwierigkeitsgrad des Bergbaus ab und schließlich sinkt der Preis. Kurz gesagt, Angebot und Nachfrage bestimmen den Preis von Litecoin, was sich wiederum auf die Bergbauleistung und die Kosten auswirkt.
（2） Akteure, die die Nachfrage der Menschen nach Litecoin beeinflussen
Die fortschrittlicheren Technologien von Litecoin in SegWit, Lighting Network und Arbeitsalgorithmus, die als leichtere Version von Bitcoin bezeichnet werden, verbessern die Transaktions- und Bestätigungsgeschwindigkeit. Die schnellere Blockierungszeit von Litecoin verringert auch das Risiko von Angriffen mit doppelten Ausgaben.
Im Folgenden sind die Faktoren aufgeführt, die möglicherweise die Marktnachfrage nach Litecoin wie folgt beeinflussen,
* Netzwerkleistung und Technologie-Upgrade: Die einzigartigen Technologien von Litecoin in SegWit und Lighting Network beschleunigen die Transaktionsbestätigung im Vergleich zum Bitcoin-Netzwerk, das zu einem Hauptverkaufsargument für Litecoin geworden ist.
* Wettbewerbsprodukte: Die Entwicklung des Wettbewerbers oder neuer Produkte wird auch ein gewisses Interesse von Litecoin ablenken, was sich auf die Angebots- und Nachfragesituation auswirkt.
* Marktstimmung: Die Marktstimmung wirkt sich auf potenzielle Investoren und Händler aus. Das Block-Halbierungsereignis von Litecoin könnte dazu führen, dass die Leute darüber spekulieren, „die Nachrichten zu verkaufen“, um sie zu einem Hype zu machen, aber die negativen Nachrichten werden die Preisentwicklung erheblich beeinträchtigen.
* Regierungsbestimmungen für Kryptowährungen: Neben anderen wichtigen Münzen wird der Litecoin-Preis schwanken, wenn wichtige Länder ihre Einstellung zu Kryptowährungen ändern.
* Hacking-Vorfall: Schwerwiegende Hacking-Vorfälle führten dazu, dass viele Börsen ihren Shop für immer schlossen. Ebenso könnte ein ähnlicher Vorfall in einer Blockchain das Vertrauen der Menschen in die zugrunde liegenden Werte untergraben, und auch die Münze wird erheblich darunter leiden.
2） Der Preis ist der Hauptfaktor, der die Hashpower des gesamten Netzwerks beeinflusst
Quelle: LTC Block Explorer
Die obige Grafik zeigt, dass Bergbauschwierigkeiten und -preise im Allgemeinen Hand in Hand gehen. Die Preiserhöhung wird die Bergbauschwierigkeiten und die Rechenleistung erhöhen und umgekehrt. Im Allgemeinen nahm die Schwierigkeit des Bergbaus in Litecoin ab Februar 2018 allmählich zu, und der Anstieg oder Rückgang des Litecoin-Preises korrelierte positiv mit dem Anstieg oder Abfall des Währungspreises.
(3) Der Rückkopplungszyklus von Preis, Rechenleistung und Bergbaukosten
Der steigende Preis für Litecoin wird mehr Bergleute in das Netzwerk bringen, was wiederum die Schwierigkeiten beim Bergbau und die Rechenleistung erhöhen wird. Da das System bei der Anpassung der Bergbauschwierigkeiten in der Regel hinterherhinkt. Sobald einige Bergleute angesichts der hohen Bergbaukosten keine Gewinne mehr erzielen können, werden sie den Markt verlassen, nachdem sie ihre Münzen abgeladen haben, und der Litecoin-Preis wird danach sinken. Dieser Zyklus könnte die Verlangsamung des Litecoin-Preises befeuern, bis der Markt seinen stabilen Punkt findet und weitere Bergleute wieder beitreten werden.
Die Bergbaukosten wirken sich wiederum auf die Preisentwicklung bei Litecoin aus
3） Faktoren, die sich auf die Litecoin-Mining-Kosten auswirken
Im Wesentlichen ist Bergbau ein Mathematikwettbewerb, bei dem alle Bergbaumaschinen auf der ganzen Welt um die ersten konkurrieren, die den richtigen Hashwert finden. Die Wahrscheinlichkeit, den richtigen Hashwert zu finden, ist die Rechenleistung des Bergmanncomputers / die gesamte globale Rechenleistung. Darüber hinaus wirken sich die folgenden Faktoren auf die Kosten und Gewinne eines Bergmanns aus.
Blockbelohnung: Die Blockbelohnung bezieht sich auf die Litecoin oder andere abgebaute Münzen, die vom Netzwerk an Bergleute verteilt werden, um den Hashwert und den erfolgreich gelösten Block zu ermitteln.
Has Rate: Hash Rate ist die Geschwindigkeit, mit der ein Computer einen Vorgang im Bitcoin / Litecoin-Code ausführt. Eine höhere Hash-Rate ist beim Bergbau besser, da sich dadurch die Chance erhöht, den nächsten Block zu finden und die Belohnung zu erhalten
Netzwerk-Hash-Rate: Die Netzwerk-Hash-Rate bezieht sich auf die gesamte Rechenleistung im Litecoin-Netzwerk. Je mehr Hash-Power ein Bergmann oder ein Minenpool hat, desto größer ist die Chance, dass der Bergmann oder der Pool einen Block abbauen muss. Wenn Bergleute mehr Hash-Raten hinzufügen, wird dem Netzwerk mehr Sicherheit geboten. Die Blockbelohnung dient als Subvention und Anreiz für Bergleute bis Transaktions Gebühren kann den Bergleuten genug Geld bezahlen, um das Netzwerk zu sichern.
Betriebskosten: Die Betriebskosten decken hauptsächlich die Strom- und Netzkosten ab. die Kosten für den Kauf der professionellen Bergbaumaschinen
4. Break-Even-Kosten von Litecoin
Die Break-Even-Kosten beziehen sich auf den Preis, bei dem die Rentabilität eines Bergmanns im Bergbau nur seine Kosten im Bergbau decken konnte. Sie werden auch als Bergbaukosten pro Münze oder als Abschaltpreis der abgebauten Münzen bezeichnet. Wenn der Preis von Litecoin unter diesen Punkt fällt, erleidet der Bergmann Verluste, anstatt Rentabilität zu erzielen.
Der Preis für die Abschaltung des Bergmanns hängt hauptsächlich von der Leistung der Bergbaumaschine selbst, den Stromkosten, den Blockbelohnungen und der Netzwerk-Hash-Rate ab. Unter diesen Faktoren sind die Leistung der Bergbaumaschinen und die Stromkosten relativ stabil. Je weniger variabel die Blockbelohnungen in einer bestimmten Zeitspanne (4 Jahre) sind, desto entscheidender ist die Netzwerk-Hash-Rate.
In Anbetracht der oben genannten Faktoren ist der Break-Even-Punkt eines Bergmanns wie folgt
Break-Even-Punkt: Die laufenden Kosten einer Bergbaumaschine pro Tag = LTC-Bergbaugewinne pro Tag
Laufende Kosten pro Bergbaumaschine: Die Anzahl der abgebauten Münzen pro Tag * Münzpreis beim Herunterfahren der Bergbaumaschine
Der Abschaltpreis für die Bergbaumaschine: Laufende Kosten der Bergbaumaschine pro Tag / Anzahl der abgebauten Münzen der Bergbaumaschine pro Tag.
Wenn die laufenden Kosten der Bergbaumaschine gleich bleiben und ein Bergmann nach der Halbierung die Hälfte der Münzen pro Block abbaut, erhalten Sie einen Abschaltpreis für die Bergbaumaschine, der doppelt so hoch ist wie der ursprüngliche Preis nach der Halbierung.
OK Mining Pool
Wie aus den oben gezeigten Daten aus dem OK Mining Pool hervorgeht, betragen die Tageskosten für die Litecoin-Bergbaumaschine 7,128 RMB, und jede Bergbaumaschine kann 0,0283 Münzen pro Tag abbauen. Basierend auf der Formel und den vorhandenen Daten beträgt der Preis für das Herunterfahren der Maschine 251,87 RMB oder rund 37,63 USD (basierend auf dem Wechselkurs von 6,69 RMB pro Dollar).
Der Preis der Abschaltwährung wird tatsächlich dynamisch angepasst. Zu den Einflussfaktoren zählen der Anteil der oben genannten Gesamtbergbaukapazität der einzelnen Bergbaumaschine, die Schwierigkeit des Bergbaus, die Blockbelohnung und die Betriebskosten. Die Anzahl der beteiligten frühen Bergleute war gering, und die einzelne Bergbaumaschine machte im gesamten Netzwerk eine relativ hohe Rechenleistung aus. Die Menge des täglichen Bergbaus wird mehr als die aktuellen 0,0283 Stück betragen, so dass der vorzeitige Schlusskurs niedriger sein wird.
